Les actions en bourse sont des instruments financiers de premier plan si vous souhaitez investir sur du long terme ou trader.

Les actions en bourse sont des valeurs mobilières qui permettent aux investisseurs de recevoir les bénéfices versés par les entreprises qui ont obtenu des financements pour se développer.

Investir en bourse en achetant des actions afin de recevoir des dividendes est une stratégie classique, pour devenir rentier ou préparer votre retraite, si vous souhaitez développer un portefeuille défensif long terme.

L’investisseur américain Warren Buffet est devenue milliardaire en bourse grâce à ses placements boursiers et aux rendements composés.

Les actions avec dividendes en bourse sont les classes d’actifs qui offrent la meilleure rentabilité annuelle sur le long terme (6,6%), par rapport à d’autres actifs comme l’or, les obligations d’Etat, les actions sans dividendes et le Livret A d’après une étude comparée de l’Autorité des Marchés Financiers qui a analysé les informations de 1988 à 2013.

Les actions sont également des instruments financiers utilisés par les traders pour gagner de l’argent en bourse sur court terme, moyen terme et long terme via des stratégies de trading rentables et sécurisées.

Le présent article pour objectif de vous aider à comprendre le fonctionnement des actions en bourse, si vous souhaitez à la fois vous constituer des revenus passifs sur du long terme, mais également vous aider à trader les actions pour gagner de l’argent, si vous débutez en bourse.

Les traders particuliers rentables pour compte propre ont deux portefeuilles complémentaires :

💰 Un portefeuille défensif long terme qui génère des revenus passifs et augmente votre capital de départ, grâce aux dividendes et aux rendements composés.

🔥 Un portefeuille offensif court terme pour gagner de l’argent grâce à des stratégies de trading rentables et sécurisées.

Qu’est ce qu’une action en bourse ?

Une action en bourse représente une part de capital d’une entreprise cotée sur un marché financier qui est cédée à titre onéreux ou gratuit à des investisseurs institutionnels où à des particuliers qui recherchent des rendements.

Une action en bourse est un titre de propriété qui donne aux investisseurs des droits car ces derniers deviennent associés et actionnaires de l’entreprise.

Les différentes actions en bourse.

Il existe différentes actions en bourse dont vous trouverez ci-dessous les différentes caractéristiques.

Les actions au porteur

Une action au porteur signifie que l’identité du propriétaire de l’action n’est pas communiquée à l’entreprise car c’est uniquement le courtier ou la banque qui connait l’identité de l’actionnaire.

Les actions au nominatif

Avec les actions nominatives, l’identité des actionnaires est connue de l’entreprise qui peut lui octroyer des avantages comme un programme de fidélité. L’identité des actionnaires est enregistrée dans les registres de la société.

Les actions de préférence

Les actions de préférence par rapport aux actions ordinaires offrent certains avantages aux actionnaires comme le droit de vote double, les dividendes prioritaires ou la priorité au rachat.

Les droits des actionnaires

L’épargnant investisseur qui détient des actions possède des droits spécifiques via son statut d’actionnaire comme nous allons le voir ci-dessous.

💰 Les dividendes

Les actionnaires reçoivent des dividendes qui représentent une partie des bénéfices distribuées par l’entreprise.

A titre d’exemple, les entreprises du CAC 40 ont versé en 2018, 46,8 milliards de dividendes à leurs actionnaires.

🔥 L’information

Les actionnaires ont également droit aux informations communiquées par l’entreprise sur ses comptes.

👍 Le droit de vote

Les actionnaires ont le droit de voter lors des assemblées générales qui ont lieu 1 fois tous les ans. Ils prennent ainsi part aux décisions stratégiques de l’entreprise.

📈 Le droit préférentiel

Les actionnaires bénéficient également d’un doit préférentiel dans le cadre d’opération sur titres comme une augmentation de capital par exemple.

Comment choisir ses actions en bourse?

Choisir des actions n’est pas facile si vous débutez en bourse, car il existe des milliers d’actions en bourse dont les secteurs d’activités sont très différents, avec des entreprises qui sont connus mondialement (Apple, Facebook, Google, Air Liquide, LVMH, Kering, Renaut et d’autres de taille modeste qui ne sont pas connus du Grand Public). 

Afin de vous aider au mieux pour choisir vos actions en bourse, il est possible de regrouper l’ensemble des actions négociées en bourse en fonction des segments suivants :

💰 Les actions de rendement

Les actions de rendement ou valeurs de rendement distribuent des bénéfices aux actionnaires.

📈 Les actions de croissance

Les actions de croissance ou valeurs de croissance sont des entreprises côtés en bourse dont le potentiel de croissance est très important avec des perspectives de rendement important à moyen, long terme.

Les entreprises ne distribuent pas des bénéfices car les profits sont réinvestis dans la société.

🔥 Les actions « bon père de famille »

Les valeurs « bon père de famille » sont des actions stables aux fondamentaux solides et qui offrent un rendement régulier comme le titre AIR LIQUIDE par exemple, TOTAL ou SANOFI.

Le cours de bourse d’une action bon père de famille avance lentement mais surement.

Les actions bon père de familles sont émises par des entreprises qui ont business model solide et qui vendent des produits et services dans le monde entier comme les titres AIR LIQUIDE, TOTAL ou SANOFI.

Les aristocrates du dividende en bourse sont des entreprises américaines qui ont augmenté régulièrement leurs dividendes sur 25 ans et ce quelque soit le contexte économique.

Vous trouverez ci-dessous la liste (non exhaustive) des entreprises américaines qui appartient au club très fermé des aristocrates du dividende.

😃 WAL MART

😃 COCA COLA

😃 LOWE’S

😃 PROCTER & GAMBLE

😃 COLGATE – PALMOLIVE

Vous trouverez ci-dessous la performance de aristocrates du dividende par rapport au S&P500.

Les aristocrates du dividende.

Les critères de décision pour acheter une action en bourse.

Les critères de décision pour acheter ou trader une action sont l’analyse fondamentale et l’analyse technique et chartiste qui sont les principales méthodes si vous souhaitez acheter ou trader les actions en bourse.

L’analyse fondamentale ou financière de l’entreprise a pour objectif d’analyser et d’évaluer la valeur intrinsèque de l’entreprise grâce à l’étude des informations suivantes :

Le bilan.

Le compte de résultat.

Le management.

La stratégie de l’entreprise.

Le secteur d’activité.

Les perspectives de croissance de l’entreprise par rapport aux autres concurrents.

Vous trouverez ci-dessous principales informations que vous devez retenir pour évaluer une entreprise si vous souhaitez acheter des actions sur du long terme :

Le Chiffre d’Affaires, C.A.

Le Résultat Net, R.N.

Le bénéfice net par action (B.N.A.).

Le retour sur capitaux propres (R.O.E.).

La trésorerie.

Le Chiffre d’Affaires correspond au volume de marchandises et services commercialisés et doit afficher une croissance soutenue sur les dernières années.

Le chiffre d’affaires reflète la performance commerciale de l’entreprise et sa capacité à conquérir des parts de marché.

Le Résultat Net est la différence entre les produits/services vendus et le montant des charges et permet de savoir si l’entreprise s’est enrichie (bénéfice) ou appauvrie (perte).

Le résultat net peut être distribué sous forme de dividendes aux actionnaires, ou réinvesties dans les réserves de l’entreprise, pour augmenter ses fonds propres.

Une entreprise solide est une société dont le résultat net augmente tous les ans.

Le bénéfice net par action (BNA) permet de connaitre la part de bénéfice attribué à chaque action grâce au calcul suivant : BNA = Résultat Net/ Nombre d’actions.

Le R.O.E. (Return on Equity) est un ratio utile afin de déterminer la rentabilité des capitaux investis dans une entreprise grâce au calcul suivant : ROE = Résultat Net/ Capitaux Propres. Plus le R.O.E. est élevé et plus les capitaux utilisés par l’entreprise sont rentables.

La trésorerie correspond aux liquidités disponibles dans les caisses de l’entreprise. Choisissez des entreprises qui ne sont peu voire pas endettées et qui sont de préférence assises sur un confortable matelas de liquidités, si vous souhaitez investir sur du long terme.

Le site Zone Bourse reste le meilleur portail d’informations si vous souhaitez consulter gratuitement des informations sur les sociétés cotées en Bourse.

Prenons un exemple avec la société KERING.

Le Chiffre d’Affaires.

Chiffre d'affaires.

Le résultat net.

Résultat net Kering.

La trésorerie.

Trésorerie Action Kering.

LE ROE.

ROE Action Kering.

Comment acheter des actions en bourse?

Les cotations à la criée n’existent plus à la bourse de Paris depuis 1987 car les transactions sont dématérialisées grâce aux progrès des technologies de l’information et de la communication.

Nyse euronext est une société de bourse, qui gère la bourse de paris, où sont échangées les actions, qui sont segmentées sur plusieurs marchés, en fonction de la capitalisation de l’entreprise.

Eurolist est un marché réglementé où les sociétés sont compartimentées (A,B,C) en fonction de leurs capitalisations.

Le compartiment A regroupe toutes les sociétés dont la capitalisation est supérieure à 1 milliard d’€.

Le compartiment B regroupe toutes les entreprises dont le capital se situe entre 150 millions d’€ et 1 milliard d’€.

Le compartiment C regroupe toutes les sociétés dont la capitalisation est inférieure à 150 millions d’€.

Il existe également des marchés non réglementés comme Euronext Growth qui a remplacé Alternext Paris depuis juin 2017 et Euronext Access qui a remplacé le marché libre en 2017.

Le moyen le plus simple et le plus économique si vous souhaitez acheter des actions est d’ouvrir un compte en ligne avec des courtiers spécialisés comme DEGIRO dont les frais de courtage sont les plus bas par rapport aux réseaux bancaires classiques et autres courtiers spécialisés avec une réduction de 92%.

Le courtier DEGIRO ne facture pas de frais de garde si vous achetez des actions comme le font la majorité des banques.

Les frais de courtage si vous achetez des actions au comptant

Les frais de courtage pour les actions au comptant correspondent aux frais de transaction d’achat vente sans compter les droits de garde que certaines banques facturent encoure aujourd’hui à leurs clients.

Quels sont les risques d’investir dans les actions ?

Les actions en bourse sont des placements « risqués » dans la mesure où l’investisseur peut perdre la totalité de son investissement si l’entreprise fait faillite.

L’analyse fondamentale d’une entreprise est utile pour évaluer la valeur intrinsèque de l’entreprise mais présente certaines limites car il est impossible de savoir quel est le meilleur moment pour acheter, vendre une action ou pas investir sur un titre.

Des millions d’actionnaires ont déserté les bourses suite à la crise financière de 2008 et gardent une opinion négative des marchés financiers car ils avaient acheté et revendu au plus mauvais moment leurs actions.

Il est possible d’écarter le risque et de limiter les pertes d’argent en achetant des actions grâce à l’analyse technique qui est utilisée par les traders sur actions, devises, matières premières, indices ou matières premières.

Comment trader les actions en bourse?

Les particuliers ont la possibilité de trader les actions en achetant les titres soit au comptant, à crédit avec les C.F.D. (Contract for Difference) ou via des produits dérivés comment les turbos ou les options.

L’analyse technique est complémentaire à l’analyse fondamentale car elle permet en un clin d’œil de savoir s’il faut investir ou rester à l’écart d’une action, permettant ainsi d’acheter ou de vendre un titre au meilleur prix et au meilleurs moment.

L’analyse technique est très puissante car elle permet également d’identifier les cycles de marché (tendance haussière, tendance baissière, sans tendance).

L’analyse technique et chartiste a pour objectif d’analyse le cours boursier d’une action via des graphiques en bar chart ou chandelier japonais afin d’identifier la tendance de l’action et d’anticiper les prochains mouvements du titre.

Les traders utilisent simplement et uniquement l’analyse technique pour acheter, vendre un actif financier ou rester à l’écart car il considère que toute l’information disponible à un moment donné est déjà contenue dans les prix.

Ils peuvent ainsi visualiser en quelques secondes la psychologie des intervenant en bourse et le rapport de force entre les acheteurs et les vendeurs car ils considèrent que c’est uniquement le rapport de force les acheteurs et les vendeurs qui font monter le prix d’une action ou baisser le prix d’une action ou d’une devise.

L’analyse technique est « magique » car la simple lecture d’un graphique boursier permet de savoir rapidement si l’entreprise présente des fondamentaux solides comme avec le titre KERING ci – dessous en Unité de Temps Mois.

Action Kering.

Les principaux systèmes de trading utilisés par les traders pour trader des actifs financiers sont le Break Out en Suivi de Tendance, l’Achat sur Repli en Suivi de Tendance et le Contre Tendance.

Vous trouverez ci-dessous un exemple de swing trading sur un action.

Break out action Kering.

Le titre Kering effectue un très beau break out le 25/07/2016 avec une clôture à 153 euros. L’action a clôture à 487,50 euros le 11 mars 2019….

Quels sont les frais de transaction pour trader les actions en bourse?

Les frais de transaction si vous achetez ou vendez des CFD actions varient en fonction de la politique tarifaire des courtiers et composent d’une commission exprimée en % qui est calculé en fonction du montant des transactions avec un seuil minimal de 1 euro selon les courtiers et des frais de financement si vous conservez vos postions après la fermeture du marché.

Le courtier britannique Activ Trades régulé par la FCA facture par exemple 0,05% du montant des transactions avec un seuil de commission minimal de 1 euro sur les actions européennes.

Les actions qui ont été acheté et conservé après 23h00 sont facturés sur la base du taux interbancaire à 3 mois avec une majoration de 1%.

Les frais de transaction si vous achetez des turbos (Euronext Paris & Bruxelles) se composent d’un fixe de 1 euro + 0,04% chez DEGIRO.

Le courtier Binck facture des frais de transaction de 2,25 € par contrat si vous achetez des options via les places de marché Euronext et Eurex.