Faîtes le plein de rendement avec le dividende total est la troisième entreprise que j’analyse après ” Air Liquide” et ” Le dividende LVMH “, suite à mon défi d’évaluer financièrement toutes les valeurs du CAC 40 en 2021.
Il existe plusieurs manières d’avoir des revenus passifs en fonction des actifs que vous détenez.
Les revenus passifs les plus connus sont les dividendes, les loyers encaissés via l’investissement locatif, les revenus générés par les droits d’auteurs (livre, musique, logiciel, application), les formations en ligne, le versement des intérêts avec les obligations.
Je considère les dividendes versés par les entreprises cotées en bourse comme les meilleurs revenus passifs pour les raisons suivantes:
✔ L’investissement en bourse n’est pas une activité chronophage par rapport à l’investissement immobilier en direct.
✔ Lorsque vous souhaitez investir dans l’immobilier, vous devez effectuer des recherches pour trouver des bonnes affaires, il faut négocier, monter un dossier pour obtenir un financement, faire des travaux et décorer l’appartement.
Il faut ensuite sélectionner un locataire solvable pour encaisser les loyers sans compter le travail administratif à effectuer avec la comptabilité.
✔ A contrario, lorsque vous achetez des actions qui versent des dividendes comme Total par exemple, il vous suffit simplement d’analyser financièrement l’entreprise, puis de passer un ordre d’achat chez un courtier en ligne, puis vos encaissez vos dividendes.
✔ J’aime également les actions en bourse avec les dividendes réinvestis car c’est l’actif, qui offre le meilleur rendement, comparé respectivement à l’or, l’immobilier, les obligations ou le Livret A, selon une étude publiée, par l’autorité des marchés financiers.
✔ La présentation du groupe Total.
✔ L’analyse financière de Total.
✔ La performance de Total en bourse.
✔ Le dividende Total.
✔ Comment devenir actionnaire et recevoir les dividendes de Total ?
La présentation du groupe Total
Fondé en 1924, la société Total est un groupe industriel français spécialisé dans la production, la distribution et la commercialisation de différentes énergies comme le pétrole, le gaz, les énergies renouvelables, l’électricité bas carbone.
Total est une multinationale présente dans 130 pays et emploie 100 000 collaborateurs.
Total a produit en 2020 2,8 millions de barils de pétrole par jour.
Total est devenue le numéro 2 mondial du gaz liquéfié naturel (GNL), juste derrière Shell, avec le rachat des activités GNL du groupe ENGIE, en 2018.
Le gaz liquéfié naturel (GNL) est un marché très prometteur, avec une croissance de la demande mondiale évaluée entre 5% et 6% selon les analystes d’UBS.
Les principaux clients sont la Chine qui est devenue le deuxième consommateur mondial, l’Inde, le Japon et la Corée.
Les concurrents de Total
Les principaux concurrents de Total sont les majors pétrolières suivantes :
✔ Royal Dutch Shell est une major néerlandaise qui a réalisé un chiffre d’affaires de 180 543 milliards de dollars en 2020.
✔ La major britannique BP a enregistré un chiffre d’affaires de 180 366 milliards de dollars en 2020.
✔ Chevron est une major made in the USA dont le C.A. en 2020 est égal à 94 692 milliards de dollars.
✔ Exxon Mobil a réalisé un C.A. de 181 502 milliards de $ en 2020.
✔ Le challenger européen ENI a enregistré un chiffre d’affaires de 43 987 milliards de $ en 2020.
✔ Saudi Arabian a pour sa part facturé 1 169 345 milliards de $ en 2020.
Je n’ai pas listé les majors publiques car elles bénéficient de la puissance publique.
Qui est le PDG de Total ?
Polytechnicien de formation, Patrick Pouyanné est le Président Directeur General de Total depuis le 16 décembre 2015.
Il a succédé au précédent PDG Christophe de Margerie qui est décédé accidentellement dans un accident d’avion à Moscou le 20 octobre 2014.
Fin stratège et très doué dans les négociations, Patrick Pouyanné est un capitaine d’industrie qui connait parfaitement le marché mondial du pétrole et des hydrocarbures.
Identité des actionnaires de Total
La structure de l’actionnariat est très homogène chez Total.
Les actionnaires salariés sont majoritaires et ils cotoient égalements des investisseurs épargnants particuliers et les investisseurs institutionnels.
Total marque des points pour les raisons suivantes:
✔ Une entreprise présente dans le monde entier.
✔ Un portefeuille d’activités très diversifiés qui offrent une très forte visibilité aux actionnaires.
✔ Une faible concurrence sur l’échiquier mondial et une demande toujours très importante en énergie.
✔ Le secteur de l’énergie est par essence, sans mauvais jeu de mots, un modèle défensif car les particuliers et les entreprises auront toujours besoin de se chauffer, cuisiner et se déplacer avec les différents moyens de transport.
✔ Un savoir-faire et une expertise reconnue.
✔ Une entreprise qui investit dans l’avenir avec 1 milliard d’euros de budget en recherche et développement.
Total amorce un nouveau virage dans sa stratégie, car le groupe ambitionne d’atteindre la neutralité carbone, grâce au développement des énergies renouvelables.
Regardons à présent si le groupe Total est une entreprise rentable et solvable grâce à l’analyse financière.
L’analyse financière de Total
L’analyse financière et l‘analyse technique sont deux méthodes différentes et complémentaires pour investir en bourse.
Vous pouvez bien entendu faire l’impasse sur l’analyse financière et l’analyse technique pour investir directement en bourse mais c’est à vos risques et périls……
L’analyse financière évalue la performance et la solvabilité de l’entreprise via le compte de résultat et le bilan, dont les publications sont obligatoires pour les acteurs suivants :
✔ Les pouvoirs publics pour le calcul des impôts et des charges sociales.
✔ Les actionnaires de l’entreprise.
✔ Les commissaires aux comptes.
✔ Les établissements financiers.
Le rapport annuel fait référence au compte de résultat et au bilan.
L’analyse technique étudie le prix des actions de l’entreprise via des graphiques boursiers.
Il est possible pour tout à chacun d’analyser facilement et simplement la performance financière d’une entreprise.
Les conseillers commerciaux dans les banques ont longtemps appuyé sur l’argument fallacieux de la complexité pour investir en bourse, afin de mieux orienter les épargnants, à confier leurs avoirs à des gérants de fonds, via les SICAV et les FCP (fonds communs de placement) dont les performances sont très discutables et les frais de gestion exorbitants !
Les banquiers sont des commerçants qui reçoivent des commissions auprès des gérants de fond lorsqu’ils recommandent des clients.
Ils ont donc tout intérêt à profiter de l’ignorance financière de leurs clients pour mieux faire des affaires sur leurs dos.
Découvrez ci-dessous les 10 informations stratégiques à suivre pour analyser financièrement le potentiel d’une entreprise:
- Le chiffre d’affaires.
- Le résultat d’exploitation.
- Le montant des bénéfices.
- Le bénéfice net par action.
- Le rendement des dividendes.
- La dette/trésorerie de l’entreprise.
- Les fonds propres de l’entreprise.
- Le cash-flow disponible.
- Le ROE.
Le chiffre d’affaires indique le volume des produits et services facturés aux clients particuliers ou professionnels.
Total a réalisé un chiffre d’affaires (C.A.) de 127 milliards de dollars en 2020 et 200,3 milliards de dollars en 2019.
Le résultat d’exploitation calcule le business généré par l’entreprise en prenant en compte uniquement son cœur de métier.
Le montant des bénéfices fait référence à l’argent gagné par l’entreprise après déduction des charges et des impôts.
Total a enregistré en 2020 un résultat net ajusté de 4,1milliards de dollars malgré la pandémie et de la chute des cours du pétrole (source Groupe Total).
L’entreprise avait enregistré un bénéfice net de 11,8 milliards de dollars en 2019.
Le bénéfice net par action fait référence au bénéfice net divisé par le nombre d’actions.
Le rendement des dividendes correspond à la rentabilité des dividendes.
La dette représente les moyens de financement externes de l’entreprise comme les emprunts bancaires, l’émission d’obligations, les dettes fournisseurs et les dettes sociales entre autres.
Le taux d’endettement de Total s’élève à 21,7%.
Les fonds propres sont les moyens de financement mis à la disposition de l’entreprise de façon permanente.
Le cash-flow correspond aux flux de trésorerie générés par l’activité de l’entreprise.
Total a généré un cash-flow positif d’environ 17,6 milliards de dollars en 2020, en baisse de 37% par rapport à 2019 (source Groupe Total).
La performance est d’autant plus remarquable en raison de la crise sanitaire et la baisse de la demande en produits pétroliers de l’ordre de 9% en 2020.(Source Groupe Total).
Le ROE est un ratio qui analyse la rentabilité des capitaux propres investis en divisant le résultat net et les fonds propres.
L’agence international Fitch Rating qui évalue la note crédit des entreprises a attribué la note AA pour Total.
Le groupe Total est une entreprise rentable et solvable qui est positionnée sur un secteur porteur pour les deux raisons suivantes:
✔ L’énergie est un besoin physiologique nécessaire et vital pour l’humanité.
✔ L’énergie est une matière première et un “partenaire” incontournable pour le développement de la croissance mondiale.
Nous avons analysé le business model de Total et la performance financière dont les résultats sont très satisfaisants !
Regardons à présent la performance en bourse de Total.
La performance de Total en Bourse
Le groupe Total est coté en bourse sur les indices suivants:
- CAC 40.
- EUROSTOXX 50.
La capitalisation boursière de Total avoisine 101,83 milliards d’euros (source Google Finance du 24/02/2021).
Ci-dessous le graphique de Total en chandeliers japonais, (chaque bougie représente un trimestre de cotation).
L’action Total est dans une tendance haussière car les points hauts sont de plus en plus hauts et les points bas de moins en moins bas.
Le titre évolue également au-dessus de sa moyenne mobile simple 50 (couleur bleu).
Découvrons à présent le montant du dividende Total.
Le dividende Total
Total est l’entreprise du CAC 40 qui offre le meilleur rendement au niveau du dividende.
La société a offert un rendement record de 6,51% en 2020 malgré la crise sanitaire, la chute des prix du pétrole, la perte enregistrée et le refus de ne pas verser des dividendes suite aux instructions du gouvernement.
Total est également un aristocrate du dividende à la française, car il verse systématiquement des dividendes depuis 1982, soit 38 ans !
Le groupe n’ a pas baissé son dividende en 2020 contrairement à BP et Shell.
Vous trouverez ci-dessous l’évolution du rendement des dividendes chez Total.
Total a versé un dividende d’un montant de 2 ,64 euros en 2020 et ce dernier est versé tous les trimestres sous la forme d’acomptes.
Regardons à présent le rendement du dividende de Total par rapport à ses concurrents.
Ci-dessous l’évolution du dividende de Total depuis 1996.
Total met un point d’honneur à considérer ses actionnaires comme de véritables partenaires financiers.
Les 450 000 actionnaires individuels disposent d’un service dédié qui a reçu en 2020 le Grand Prix du Dialogue actionnarial décerné par l’Institut du Capitaine Responsable.
Total communique également avec ses actionnaires via les supports suivants:
✔ Le guide de l’actionnaire.
✔ Le journal des actionnaires.
✔ Le webzine des actionnaires.
L’entreprise organise également des réunions d’information avec les rencontres actionnaires.
Les actionnaires individuels qui détiennent 100 actions au porteur ou 50 actions au nominatif ont la possibilité de devenir membres du Cercle des actionnaires.
Ils peuvent ainsi participer à différents événements culturels et découvrir les sites industriels de Total.
Les membres du Cercle des Actionnaires ont aussi la possibilité de dialoguer directement avec les membres de la direction via le programme E-comité consultatif des actionnaires.
Vous trouverez ci-dessous quelques témoignages d’actionnaires de Total.
Comment devenir actionnaire de Total ?
Vous pouvez devenir actionnaire de Total au nominatif administré ou au porteur, en ouvrant un compte-titres ordinaire (CTO) ou en utilisant les enveloppes fiscales comme, le contrat d’assurance-vie ou le Plan Epargne Action PEA.
Vous avez également la possibilité d’être actionnaire au nominatif pur, en contactant directement la Société Générale Sécurités Services qui est l’établissement financier mandataire de Total.
Les actionnaires au nominatif pur bénéficient d’une relation directe avec Total car leurs coordonnées sont enregistrées dans les registres de l’entreprise.
Ils peuvent également avoir des avantages comme les actions gratuites, des primes sur les dividendes ou des droits de vote double lorsque ces émoluments sont votés en assemblée générale.
Le nominatif pur présente néanmoins des inconvénients car il n’est pas possible de bénéficier des avantages fiscaux du PEA et de l’Assurance Vie.
Les frais de courtage sont également très élevés.
Vous avez aujourd’hui l’opportunité d’acheter des actions sans frais avec le courtier régulé AMF XTB.
Je vous recommande le courtier Bourse Direct si vous souhaitez acheter les actions Total via l’assurance vie ou en ouvrant un Plan Epargne Actions.
Vous recevrez tous les trimestres les dividendes Total sous forme d’acompte indépendamment du statut choisi au nominatif pur ou au porteur.
Si vous avez des questions à propos du dividende Total, n’hésitez pas à me les poser directement dans l’espace commentaires.
Vous pouvez également me contacter directement via Messenger.
A votre succès.
